La maggior parte delle richieste VARA non si blocca perché l'attività è debole. Si bloccano perché è stata scelta la categoria sbagliata, o perché il fascicolo era incompleto, privo delle prove di conformità, governance e capitale che l'autorità si aspetta.
La Virtual Assets Regulatory Authority regolamenta le attività su asset virtuali nell'Emirato di Dubai, al di fuori della free zone finanziaria DIFC. Per exchange, custodi, broker e gestori di asset, rappresenta spesso il percorso credibile per operare su larga scala, un regime reale con regolamenti definiti piuttosto che ambiguità.
Le licenze VARA sono rilasciate per attività. Ogni categoria, exchange, broker-dealer, custodia, prestito, gestione, consulenza, comporta propri requisiti di capitale, conformità e governance. Definire correttamente questa corrispondenza fin dall'inizio è la decisione più importante dell'intero processo, perché determina tutto ciò che segue.
Il mio ruolo è valutare con onestà la Sua idoneità, confermare la categoria corretta, strutturare correttamente la Sua società e la sua sostanza, e preparare la documentazione per soddisfare le aspettative di VARA, pianificando al contempo l'apertura bancaria fin dal primo giorno, grazie a sette anni di esperienza all'interno delle banche degli EAU.
L'errore VARA più comune: presentare la richiesta nella categoria di attività sbagliata, o inviare un fascicolo che sembra un pacchetto di costituzione societaria anziché una richiesta regolamentare. VARA si aspetta un modello di business chiaro, personale qualificato, solidi quadri AML e KYC, governance e capitale adeguato. Ci prepariamo per questo fin dall'inizio.